Abstrak 
Value At Risk Pada Varianasi Minimum Dengan Volatilitas Tak Konstan
Value At Risk Pada Varianasi Minimum Dengan Volatilitas Tak Konstan
Sukono, Subanar, Dedi Rosadi
Universitas Padjadjaran, Prosiding Seminar Nasional Matematika, Jember 28 Pebruari 2009
Bahasa Indonesia, Bahasa Inggris
Universitas Padjadjaran, Prosiding Seminar Nasional Matematika, Jember 28 Pebruari 2009
Lagrangian., model GARCH, model Markowitz‘s, portofolio efisien
Sukono, Subanar, Dedi Rosadi
Universitas Padjadjaran, Prosiding Seminar Nasional Matematika, Jember 28 Pebruari 2009
Bahasa Indonesia, Bahasa Inggris
Universitas Padjadjaran, Prosiding Seminar Nasional Matematika, Jember 28 Pebruari 2009
Lagrangian., model GARCH, model Markowitz‘s, portofolio efisien
Paper ini membahas metode perhitungan Value at Risk pada variansi minimum dalam portofolio investasi menggunakan asumsi volatilitas tak konstan. Tingkat return masing-masing saham diestimasi menggunakan model-model autoregressive moving average (ARMA), di mana volatilitas-volatilitasnya diestimasi menggunakan model-model generalized autoregressive conditionaly heteroscedasticity (GARCH), dan menentukan variansi minimum menggunakan model Markowitz‘s. Selanjutnya metode ini diterapkan untuk menganalisis beberapa data saham dari pasar modal Indonesia.
Download: .Full Papers